4 novembre ore 9.30 – 12.30

Sistema elettrico e mercato elettrico
- Caratteristica della commodity elettrica- Mercato del giorno prima, del bilanciamento ed a termine

La formazione del prezzo Day Ahead
- Come si forma il prezzo Day-Ahead e la programmazione degli impianti

Mercato del bilanciamento e corrispettivi di bilanciamento

Il bilanciamento nei mercati esteri e le aste di interconnessione

I mercati elettrici nel medio termine:
- Domanda e offerta in Europa oggi
- Generation mix e prezzo marginale
- Le quotazioni a termine

Evoluzione del mercato elettrico in Europa
- Dal Coal al Gas
- Effetto delle rinnovabili
- Impatto di Covid-19 sulla domanda elettrica

12.30 Chiusura della prima sessione

5 novembre ore 9.30 – 12.30

Strutture e tipologie dei mercati energetici

Tipologie di strumenti derivati energetici ed analisi statistica dei prezzi spot e forward

Tipologie di Trading
- Esempio location trading: Importazione Virtuale
- Esempio directional option trading: Capacity Market (capacità estera)

Modelli di Trading
- Esempio Statistical Arbitrage Trading: applicazione al cross commodity Trading

Introduzione alla gestione del rischio mercato

12.30 Chiusura della seconda sessione